タイ・バーニッキ氏（CFP®）は、ウィスコンシン州オークレアに拠点を置くバーニッキ・ウェルス・マネジメントの社長兼CEO、エグゼクティブ・ウェルス・マネージャーである。
2010年3月23日、医療費負担適正化法（ACA）が成立した。その発足以来、65歳でメディケア資格を得る前に健康保険を必要とする多くの退職者に利用されてきた。しかし、多くの人が気づいていないのは、ACA保険のコストが、個人の修正調整総所得（MAGI）に基づいて大きく変わる可能性があるということだ。
2026年から、変更がなければ、多くの退職者にとってACA健康保険は大幅に高額になるだろう。幸いなことに、これらの価格上昇に事前に備えることで、この保険をより手頃な価格にするための戦略がある。
MAGIを理解する
この保険をより手頃な価格にする方法を理解するためには、MAGIがどのように計算されるかを理解することが重要だ。なぜなら、MAGIによってACA保険料のコストを相殺するための税額控除を受けられるかどうかが決まるからだ。また、One Big Beautiful Bill Act（OBBBA）がACA保険に関連する税額控除の崖を復活させることと、この税額控除の崖を回避できない人々にとって大きなコストが発生する可能性があることを理解することも重要だ。
MAGIがどのように計算されるかを理解するためには、何が含まれるか、そしてより重要なことに、何が除外されるかを理解することが重要だ。
以下はMAGIを計算する際に含まれる収入の一部リストである：
MAGIに含まれるもの：
• 賃金、給与、報酬
• 社会保障給付
• 年金収入
• 事業純利益
• 地方債利子
• IRA、401(k)、403(b)の分配金
• 配当金、キャピタルゲイン、利子収入
MAGIから除外されるもの：
• 適格ロスIRA分配金
• 非適格投資からの基礎部分（この文脈での非適格投資とは、利子、配当金、またはキャピタルゲインが毎年課税される投資を含む。基礎部分とは、すでに課税された投資の部分を指す。）
MAGIに計上される金額を減らしながら、同時に除外列の資金を収入として使用できれば、ACA保険コストを大幅に削減できる可能性がある。これはMAGIが下がり、提供される税額控除が保険料を下げるためだ。
OBBBAと「税額控除の崖」
MAGIの計算方法の基本を理解したところで、新しいOBBBAによる税額控除の崖の復活がACA保険料にどのような影響を与える可能性があるかを認識することが重要だ。一部の州には独自のACA保険のバリエーションがあり、多くの州で全体的なコストは異なることに注意してほしい。
説明のために、税額控除の崖がどのように機能するかの例としてウィスコンシン州を使用する。2021年以前は、この崖はほとんどの州に存在していたが、2026年から復活する予定だ。新しい崖はまだ発表されていないが、どのように機能するかを理解するために、夫婦の場合、2025年の所得水準に基づいて崖がどこから始まるかを見てみよう。
2025年には、税額控除の計算が2026年と同じ方法で扱われると仮定すると、崖は約81,700ドルから始まる。このMAGIレベルを超えた場合のACA健康保険料の総コストは35,728ドルになる。このMAGIレベルを1ドル下回れば、保険料は文字通り年間28,792ドル減少して6,936ドルになる。これが、崖を下回ることが年間保険料に大きな違いをもたらす理由だ。
検討すべきいくつかの戦略
MAGIを税額控除の崖以下に保つために、以下の行動を検討できる：
1. メディケア年齢まで社会保障給付の受給を遅らせる。
2. メディケア年齢まで年金収入の受給を遅らせる。
3. 非適格口座で保有される大量の利子収入、配当収入、キャピタルゲインを生み出す投資を制限する。
4. メディケア年齢までIRA、401(k)、403(b)口座からの分配を制限する。
5. メディケア年齢前に過剰な課税を引き起こすことなく収入として取得できる非適格口座の基礎部分に十分にアクセスできることを確認する。
6. メディケア年齢前に適格な理由で引き出せるロスIRA資金にアクセスできることを確認する。
7. MAGIに計上されない収入を提供できる資金へのアクセスがない場合は、メディケア年齢に達するまでの一時的な流動性のために使用できる住宅担保ローンのコストを検討する。住宅担保ローンのコストが保険の追加コストよりも少ない場合、このオプションは一部の個人にとって意味があるかもしれない。
これらの戦略はどれも真空状態で見ることはできないことに注意する価値がある。上記の戦略を使用すべきかどうかに影響を与える可能性のある要素はいくつかある。また、非適格資金に相当規模のポートフォリオを持つ投資家は、崖を下回ることが難しくなる可能性があることも注目に値する。最後に、一部の個人は単に収入と資産が多すぎて崖を下回ることができない。これらすべての理由から、このタイプの計画に精通したファイナンシャルプランナーまたはアドバイザーと相談して、パズルのすべてのピースをまとめるのが理にかなっている。
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