ユークリッド・ハーディングのマネージングディレクターであるブライアン・ラッシャーは、家族、資産、事業の交差点で活躍している。
今日の複雑な世界では、経済的成功は単に資産を増やすことだけではなく、その資産を活用して望む人生を送り、思い描く未来を実現することにある。
アルン・ムラリダールの「資産のF効用：すべては相対的である」と、成長分野である目標ベース投資（GBI）からインスピレーションを得て、私は夫婦が共通のライフゴールを中心に据えることで、より強固な財政基盤を構築できることを学んだ。これは、財政を「目標別バケット」—退職、遺産、教育、医療など—に整理し、それぞれに独自の戦略、実行方法、タイムラインを持たせることを意味する。
しかし、この調和は自然に生まれるものではない。最近の研究によると、夫婦は共有する未来の側面—特に株式市場のリターンについて—しばしば意見が分かれることがある。これらの意見の相違は、特に一方のパートナーがより悲観的である場合、過度に慎重な投資判断につながる可能性がある。そして、金融に関する決断は通常共同で行われるため、持続的な意見の相違が長期的な目標への進捗に静かに影響を与える可能性がある。
ここで熟練した資産アドバイザーが役立つ—夫婦に何をすべきかを指示するのではなく、夫婦が共有する意味のある会話を導くことで。ユークリッド・ハーディングでは、共感と積極的な傾聴に根ざした協力的なアプローチを用いている。目標は、両パートナーが聞き入れられ、尊重され、共に構築している計画に自信を持てるような調和を生み出すことだ。
躊躇から調和へ
カレンとランディと呼ぶことにするカップルは、投資に対して非常に異なる見解を持って私たちのもとを訪れた。カレンは2000年のドットコムバブル崩壊の記憶に影響され、慎重だった。一方、ランディはより成長志向で、退職と子どもたちの教育のために非常に積極的に投資したいと熱望していた。彼らのお金に関する会話はしばしば不満で終わり、彼らのポートフォリオは明確さよりも妥協を反映していた：目標を達成するには保守的すぎるが、カレンの快適さにとっては危険すぎた。
数字に飛び込む代わりに、私たちは単純な質問から始めた：「それぞれにとって理想の人生とはどのようなものですか？」それがより深い会話への扉を開いた。カレンは経済的安全と心の平和への願望を共有し、一方ランディは遺産を残し、子どもたちの大学教育を支援することについて話した。彼らがお互いの話を聞くにつれ、彼らの目標は対立していないことに気づき始めた。彼らには単に、それぞれにとって重要なことを尊重しながら、一つの前進の道に調和させる計画が必要だった。
一緒に、私たちは目標別バケットを構築した：短期的なビジネスニーズのための保守的なバケット、大学貯蓄のための中程度成長バケット、退職と遺産のための長期成長バケット。また、全体的なポートフォリオのパフォーマンスだけでなく、各目標への進捗を追跡するツールも導入した。時間とともに、カレンの自信は成長した—市場が変わったからではなく、計画が彼女にとって理にかなっていたからだ。そしてランディは、彼らの投資が共有ビジョンに沿っていることを知って安心した。彼らは今、調和していることに感謝していた：彼らの価値観、目的、目標、そして投資戦略。カレンとランディは今や、自分たち自身を反映したポートフォリオを持っていた。
成功を人生の目標を中心に再構築する
「いくらお金を持っているか？」と問うのではなく、「望む人生を送るのに十分なお金があるか？」と問いかけよう。200万ドルを持っていることは印象的に聞こえるかもしれないが、快適に退職するのに300万ドルが必要なら、あなたは退職資金を適切に確保していないことになる。
退職所得、大学の授業料、医療費など、具体的な目標を特定することから始め、それらのニーズを満たすための投資計画を構築しよう。進捗は、昨年のリターンだけでなく、あなたのリソースがどれだけ目標に合致しているかによって評価されるべきだ。
大きなリターンだけでなく、賢いパフォーマンスに焦点を当てる
多くの資産運用者は現代ポートフォリオ理論（MPT）のような複雑なモデルを使用しているが、私の経験では、ほとんどの人はこのような用語で考えていない。優れたアドバイザーは、「取っているリスクの量を考えると、良い結果を得ているか？」というような質問を促すことでギャップを埋めることができる。それがリスク調整後パフォーマンスの本質だ。
各特定の目標に投資を合わせる
異なる目標には異なる戦略が必要だ。退職のための貯蓄は、大学や将来の医療費のための貯蓄とは同じではない。各目標には独自のタイムライン、リスクプロファイル、リターン要件がある。だからこそ、私と私のチームは、お金を特定の目標に結びついた「バケット」に分けることを推奨している。そして、各バケットをそれに応じて投資する。例えば、大学貯蓄バケットは、特に子どもたちが高校卒業に近づくにつれて、より安定性が必要かもしれないが、退職バケットはより長期的な成長から恩恵を受ける可能性がある。
一般的に、実際のニーズに高度にカスタマイズされたものを見つけない限り、一般的なターゲットデート型ファンドのような画一的なソリューションを避けることをアドバイスしている。
次のステップ
あなたとあなたの配偶者が共有する価値観を反映した経済的な人生を構築するための次のステップを踏む準備ができているなら、信頼できるアドバイザーがあなたをサポートする方法—そしてあなたが自分でポートフォリオに取り組みたい場合のアドバイス—をいくつか紹介しよう。
1. 成功を単に口座の規模ではなく、目標達成と「資金充足」状態を中心に再構築する。
2. 市場の下落から保護し、リスク調整後リターンを最適化できるポートフォリオを設計する。
3. 長期的な目標を危険にさらす可能性のある過度に保守的な決断を避けるため、夫婦間の調和を高める。
4. 教育とガイド付きの議論を通じて、悲観主義を理解し、経済的未来への自信を構築する。
このアプローチは、多くの資産運用者にとって伝統的な財務計画の再考を必要とするかもしれない—しかし、より緊急の目標は、家族が最も重要なこと：安全、目的、そして理想の人生を共に生きる能力を達成するのを助けることだ。
ここで提供される情報は、投資、税金、または財務アドバイスではない。特定の状況に関するアドバイスについては、ライセンスを持つ専門家に相談すべきである。
